主持人：宏源证券研究所副所长易欢欢

参与嘉宾：你我贷总裁严定贵、

雪山贷创始人邵建华先生

开鑫贷副总经理周治翰

诺诺镑客法务总监刘波

网信金融首席战略官：索绪东

中国金融服务网创始人：梁计宁

易欢欢：第一个专场和第二个专场无论是嘉宾的背景、感觉和气氛，包括从事的细分领域还是略有些差别，甚至包括我这个主持人也是一样，我是做IT出身，是在去年的6-7月份互联网金融刚刚起步的时候写了一篇报告，本来是想描述这样一个新的业态，以什么样的词语来概括这一群当时感觉非常朝气蓬勃，而且行动力和执行力都极快的新兴群体，后来用的就是门口的野蛮人，他们很有可能是金融业门口的野蛮人，在新常态的经济条件背景之下，回应最早主持人提到的，中国整个利率水平远远高于海外，但是整个高速增长期已经开始重新开始的背景之下，如何让整个金融制度、金融方式、金融资产价格匹配到新的经济增长速度、匹配一些新兴的中小企业？这是我们首先要探讨的一个核心的命题。

我想把题目做一些修改，给大家提供一些自主的话语空间，有些领导认为互联网金融的本质是金融，我个人不这么认为，互联网金融的本质是围绕新的数据条件下提供的一系列金融的方式、手段和产品，它的本质是数据而不是金融，因为提这个概念更多的是一个难过的心理，站在这个角度问一下，在场的每一位首先简单地介绍一下自己，您认为我们在做这个事情里面究竟创新点在哪里？这个行业当前处于什么状态？我们处于什么位置？

严定贵：你我贷是2012年6月份创立的，主要业务是P2P业务，如果用一句简单的话描述利用互联网什么样的特色提供相应的金融服务，我们可以形象地把它比喻为能够把个人的征信和信用进行解构或者量化，和金融的资源进行有效的配置，之前银行是要通过担保或者抵押才能获取的金融资源我们可以通过个人征信的量化为个人打造金融的评级或者个人征信。

邵建华：雪山贷是2013年3月份上线的一家互联网金融信贷网站，致力于通过创新打造中国最安全、最规范的互联网金融网站，主持人问到怎么创新，我们现在做的就是利用互联网具备的这些优势，它服务的范围广，全天后的服务、高效率、低成本、公开透明这样的一个特点来把现有传统金融机构做的这些业务互联网化。

周治翰：开鑫贷成立于2012年11月份，也是由国家开发银行和江苏省政府发起的互联网金融服务平台。设立目的是提高民间借贷的阳光化，彻底降低小微企业的借贷成本，我们用了两年时间为三千多家小微企业提供了累计五十多个亿的贷款，平均下来他们的利率是不超过百分之十五的，我们把创新定位为一种组织模式的创新，有的专家说金融的本质没有变，这个话也没有错，因为作为借贷的行为自古就有，现在借贷行为服务的意义变化不是太大，但是就像电商期待传统的零售企业一样，同样一个业务的组织形式发生变化以后交易效率可能会大大改善。目前从开鑫贷的实践看来，虽然我们也是和一些传统的小贷公司、担保公司这些机构合作，但是我们通过平台的借款能够比从小贷公司借款的利率低两个百分点左右，我们认为这个可以说是通过一种组织模式的重构让中小企业享受到了切实的好处。

刘波：我是来自诺诺镑客的刘波，前面的论坛谈到了对于互联网与金融之间的关系，还有传统金融与互联网金融的关系，我部分赞同主持人的说法，为什么我们一定要把互联网金融结合起来探究它的本质到底是互联网还是金？这个之间硬要做一个界定？这样有意义吗？我们可以说互联网的本质就是互联网金融，有一个形象的比喻不知道恰不恰当，皇帝有三个儿子，长子是传统金融，次子是小贷，我们可能是最小的那个幼子，如果太子在这个位置上有才但是自己不争气的话可能次子逆袭了，次子和长子都不争气的话幼子就逆袭了，所以如果P2P行业就是屌丝，屌丝有一天可能也会逆袭。

诺诺镑客是最早一批成立的互联网公司P2P平台，成立的时间是在2009年，现在风风雨雨走过了五年，P2P行业存在五年应该说是一件相对比较积极的事，为什么我们能够存在这么久？就是互联网和金融很好地结合起来了，也就是在这个基础上有我们自己的运营模式或者风控模式，还有其它专门的管理团队，P2P是一个非常有朝气的行业，虽然我们今天是屌丝，但是可能有一天会逆袭。

索绪东：我是来自网信金融的索绪东，我的背景是从事二十八年商业银行的线下金融，后来做了四年的互联网金融。网信金融是融合了互联网技术，因为我们在传统金融行业也是讯息化，那个时候是封闭性的，互联网的基本本质就是分享、开放和自由，通过不同的互联网讯息化技术和传统线下金融形成了一个O2O融合的模式。在这个模式下网信金融有在P2P板块有网信理财和金融工厂，然后在众筹板块有众筹网和股权众筹，还有天空支付作为互联网金融的支架和支撑，加上未来的征信，形成四大板块众筹、P2P、支付和征信形成了网信金融。网信金融对外提出的一个最大的愿景就是我们将提供一站式的互联网金融服务，不光是服务，我们也希望大家对有希望参与的人在这个平台上共同合作、共同创业。

梁计宁：2014年P2P经过疯狂的增长，平台也出现了很多问题，P2P这个平台安全性、透明性和责任成为行业关注的一个焦点，P2P行业的跑路和诈骗是笼罩在这个互联网金融上面的一片营运，P2P行业从开始创业几十万元起到一千万元的大单一日内可以消耗，现在很多国有大企业纷纷涉足互联网金融，今天互联网金融平台已经今非昔比，对于互联网金融这个平台谁是可信赖的？有没有一种风控的标准？中国金融服务网就想从这个方面进行创新，把安全的、优秀的、透明的P2P行业联合起来做一个舞台，在这个舞台上创新持续经营和安全把控筛选标准。

易欢欢：非常感谢几位嘉宾，索总这边除了P2P还有相关的业务，梁总这边是P2P的入口。

梁计宁：中国金融服务网是一个开放式的金融机构入户平台。

易欢欢：其它的是相关的金融从业者，互联网金融不等于P2P，P2P其实是其中的一块，也是非常重要的一块。另外互联网金融真正的创新在于通过数据的方式让整个全过程变得非常透明，从借贷端到债务端，甚至对每个相关的流转细节都变得非常清晰，如果一个平台中间不够足够透明的话就不能称之为一个非常良性的互联网金融平台，为什么会在这种直接融资和间接融资体系之下重新定义第三类的融资方式？我觉得这是一个很重要的我对互联网金融的理解和创新。在座的各位都有P2P，尤其是周总是来自于国有背景的P2P，国有背景的既有好处也有不好，好处就是信贷平台信贷幅度更大，获得的资金成本和渠道也许会更多，但是国有对于员工的激励会比其它的民营平台要稍微弱一点，周总怎么看未来国家对整个P2P行业里面扮演一个什么样的角色？

当国家队不断进来，另一方面有容量，互联网金融和P2P一方面是资产端，另一方面是客户流量端，阿里是又有资产端又有流量端，腾讯是有流量端找资产端合作，这样的企业进来之后会对我们现在的行业产生一种什么样的影响？现在P2P注册资本方面没有太多的强制要求，现在已经有的P2P平台超过两三千家，明年如果监管条例出得更早的话就会突破五千家，在这样大的供给涌入的情况之下我们有没有做好准备？

周治翰：之前微信里面有一个很好玩的，如果金融界有朋友圈，最后有一家P2P说我受益多少，感觉自己萌萌哒，结果微信说我不跑路，银行做了两个表情我不跑路，基金三个表情说我不跑路，说明这个行业还是处于发展初期。这个时候国有企业进来有什么好处呢？会对整个行业公信力提升有一定的好处。

国有可能有它的优点，其实最大的优点就是逐利性相对弱一点，对于利益的追求可能不是那么急切，也能够更多地做一些基础性的工作，对于整个行业的长远发展会有一定的好处。互联网这个行业里面真正的还是民营企业，但是金融领域国有企业是占了很大一个比例，我们是希望能够在互联网金融机构领域既等于把国有的这些优点整合起来，又能够和互联网的灵活性相结合，给大家提供一个既有公信力又有相对比较高收益的产品。

严定贵：如果说P2P行业受到的质疑比较多，主要还是因为它的独特，如果基于P2P平台资产和投资人在信息透明和信息披露方面做到相对更高的透明度，能够建立资产交易的开放平台为所有人提供可以标准化、可以量化的信息，这样来说跑路还是一个伪命题，跑路是因为拿了投资人的钱没有借给借款人，或者是借给借款人了，但是由于借款